RISK ANALYSIS OF AGRICULTURAL MICROFINANCE IN PALESTINE THROUGH THE SALAM CONTRACT

تحليل مخاطر التمويل الأصغر الزراعي في فلسطين من خلال عقد السلم

Abstract

This study examines the risks associated with agricultural microfinance in Palestine, focusing on the suitability of Salam contracts as an Islamic financing tool to meet the needs of small-scale productive farmers, particularly in funding the operational expenses of small agricultural enterprises, such as the cultivation and marketing of Medjool dates, especially organic varieties. The research problem stems from the urgent need for flexible Islamic financing instruments that adapt to the specific nature of agricultural activity, especially in rural and remote areas, some of which are classified as Area C, where financial and developmental challenges are exacerbated. These tools are increasingly vital in enabling farmers to maintain agricultural settlement, thereby safeguarding land from settlement expansion justified by restrictive geographic classifications. The study adopts a qualitative methodology, conducting semi-structured interviews with a purposive sample of 12 participants: 5 farmers, 4 representatives from the three Palestinian Islamic banks, 2 from microfinance institutions, and 1 from the Ministry of Agriculture. Data were analyzed using thematic analysis to explore participants’ perceptions of risk and the applicability of Salam contracts in the Palestinian context. Findings reveal four main categories of risk: production volatility, weak collateral structures, absence of supportive legislation, and limited institutional expertise in managing Sharia-compliant contracts. Participants indicated that Salam contracts offer promising potential for pre-financing agricultural inputs, including operational costs, provided that a clear legal framework, farmer training, and flexible financing products tailored to the Palestinian reality are in place.

ملخص البحث

تتناول هذه الدراسة تحليل المخاطر المرتبطة بالتمويل الأصغر الزراعي في فلسطين، مع التركيز على مدى ملاءمة عقد السلم كأداة تمويل إسلامية لتلبية احتياجات صغار المزارعين المنتجين، خصوصًا في تمويل المصاريف التشغيلية للمشاريع الإنتاجية الزراعية الصغيرة، مثل زراعة وتسويق التمر المجهول المنتج، وخاصة العضوي. وتنبع إشكالية الدراسة من الحاجة إلى أدوات تمويل إسلامية مرنة تتكيف مع خصوصية النشاط الزراعي، لا سيما في المناطق الريفية والنائية، التي يُصنّف بعضها ضمن مناطق "ج"، حيث تتفاقم التحديات التمويلية والتنموية. وتزداد أهمية هذه الأدوات في سياق تمكين المزارعين من الاستمرار في التوطين الزراعي، بما يسهم في حماية الأراضي من الأطماع الاستيطانية التي تُبرَّر أحيانًا بوقوعها ضمن تصنيفات جغرافية مقيدة. اعتمدت الدراسة المنهج النوعي، من خلال مقابلات شبه موجهة مع عينة قصدية مكوّنة من 12 مفردة: 5 مزارعين، 4 ممثلين عن البنوك الإسلامية الفلسطينية الثلاث، 2 من مؤسسات التمويل الأصغر، ومفردة واحدة من وزارة الزراعة. تم تحليل البيانات باستخدام المنهج الموضوعي لاستكشاف تصورات المشاركين حول طبيعة المخاطر ومدى قابلية عقد السلم للتطبيق. أشارت النتائج إلى أربعة أنواع رئيسة من المخاطر: تقلبات الإنتاج، ضعف الضمانات، غياب التشريعات الناظمة، ومحدودية الخبرة المؤسسية في إدارة العقود الشرعية. كما أظهرت الدراسة أن عقد السلم يُعد أداة واعدة لتمويل مستلزمات الإنتاج الزراعي بشكل مسبق، بما يشمل المصاريف التشغيلية، شريطة توفر إطار قانوني واضح، وتدريب المزارعين، وتصميم منتجات تمويلية مرنة تتلاءم مع الواقع الفلسطيني